Articles

Finra beboet Meyers Associates $ 700.000 over verkoopliteratuur

Bruce Meyers boette ook $ 75.000 voor het falen van het toezicht en werd uitgesloten om te dienen als principal of supervisor.
  • januari 5, 2018
  • door: InvestmentNews
    • MINS

The Financial Industry Regulatory Authority Inc. heeft New York gevestigde Meyers Associates $700.000 beboet en verbood haar principal, Bruce Meyers, van dienst als directeur van een bedrijf of als supervisor.

overtredingen omvatten misleidende verkoop literatuur per e-mail te hebben verzonden en niet om toezicht te houden op de voorbereiding van de boeken en verslagen van het bedrijf. Finra beboet Mr. Meyers ook $ 75.000.

het bedrijf is nu bekend als Windsor Street Capital.De Nationale Raad van Finra, wiens beslissing de boetes en de Orde van advocaten omvatte, noemde Meyers Associates ‘disciplinaire geschiedenis” zeer verontrustend.”Het zei dat het bedrijf is het onderwerp van 16 definitieve disciplinaire maatregelen sinds 2000, en heeft betaald ongeveer $ 390,000 aan monetaire sancties als gevolg van de acties, waaronder toezicht falen, het maken van onware verklaringen of het nalaten om materiële feiten te vermelden in verband met een effectenaanbod, niet om adequate boeken en records te houden, onvoldoende herziening van elektronische correspondentie, en niet te melden of tijdig melden klachten van klanten. De meest recente disciplinaire maatregel werd genomen door de Connecticut Department of Banking in maart 2015, resulterend in zijn wettelijke diskwalificatie. Om een van deze vorderingen te vereffenen, diende de Heer Meyers een schorsing van vier maanden uit in alle hoofd-en toezichtfuncties.In September verwierp de Securities and Exchange Commission het beroep van de Heer Meyers tegen een Finra-beslissing waarbij hij werd uitgesloten van de functie van directeur van zijn onderneming.

abonneren op updates afmelden voor updates